RBI ने 7 अक्टूबर 2026 को रेपो रेट 5.25% से बढ़ाकर 5.50% कर दिया। इस फ़ैसले की जानकारी हमारी बढ़ोतरी पर ख़बर में है। यह लेख उसका व्यावहारिक अगला हिस्सा है: आपका अपना होम लोन या लोन अगेंस्ट प्रॉपर्टी कब बदलेगा, कितना बदलेगा, और आप क्या कर सकते हैं।

बैंक अपने benchmark पहले ही बदल चुके हैं

ज़्यादातर बैंकों ने कुछ ही दिनों में पूरे 0.25 अंक आगे बढ़ा दिए। रिपोर्टों के अनुसार:

बैंक Benchmark पहले बाद में कब से
पंजाब नेशनल बैंक Repo-linked lending rate 8.10% 8.35% 8 अक्टूबर 2026
बैंक ऑफ़ बड़ौदा Repo-based lending rate 7.90% 8.15% अक्टूबर 2026
इंडियन बैंक Repo-linked benchmark rate 7.95% 8.20% 8 अक्टूबर 2026
SBI EBLR (CRP और BSP से पहले) 7.90% 8.15% 15 अक्टूबर 2026

SBI ने 15 अक्टूबर 2026 से अपना एक साल का MCLR भी 8.70% से 8.85% किया, जो रेपो बढ़ोतरी से कम है।

benchmark बढ़ने का मतलब यह नहीं कि आपकी EMI बदल चुकी है। वह बदलाव आपके लोन के reset पर होता है।

आपके लोन की दर असल में कब बदलती है?

रेपो-लिंक्ड (EBLR) लोन। बैंकों को फ़्लोटिंग रेट होम लोन external benchmark से जोड़ने होते हैं और दर कम से कम हर तीन महीने में reset करनी होती है। कुछ बैंक benchmark बदलने की तारीख़ पर reset करते हैं; कुछ तय तिमाही reset तारीख़ें रखते हैं। आप पर क्या लागू है, यह आपके sanction letter या लोन अनुबंध में लिखा होता है। अगर आपका reset नवंबर या दिसंबर में है, तो बढ़ी हुई दर तभी से लगेगी।

MCLR लोन। पुराने लोन अभी भी MCLR पर हो सकते हैं। reset अवधि उस MCLR अवधि से मेल खाती है जिससे लोन जुड़ा है, और यह ज़्यादा से ज़्यादा एक साल हो सकती है। एक साल के MCLR से जुड़ा लोन सिर्फ़ अपनी सालाना reset तारीख़ पर बदलता है, और उतना ही जितना तब तक बैंक का MCLR बदला हो। MCLR आमतौर पर रेपो रेट से धीरे चलता है, दोनों दिशाओं में।

NBFC और हाउसिंग फ़ाइनेंस कंपनी के लोन। ये ऋणदाता बैंकों के external-benchmark नियम से बँधे नहीं हैं। इनकी फ़्लोटिंग दरें ऋणदाता की अपनी reference rate पर चलती हैं, जैसा आपके लोन अनुबंध में लिखा है। अपना ताज़ा स्टेटमेंट देखें, या ऋणदाता से लिखित में पूछें कि आपकी दर कब बदलेगी।

बढ़ोतरी से आपका spread नहीं बदलता। आपकी दर benchmark प्लस spread है। spread का credit-risk हिस्सा तभी बदल सकता है जब आपके क्रेडिट आकलन में बड़ा बदलाव हो, और बाकी हिस्से तीन साल में एक बार।

EMI या अवधि: चुनाव आपका, अगर आप करें

RBI के EMI-reset ढाँचे के तहत ऋणदाता को EMI या अवधि में किसी भी बढ़ोतरी की सूचना देनी होगी, और ज़्यादा EMI, लंबी अवधि या दोनों का मेल, साथ ही कभी भी आंशिक या पूरा prepay करने का विकल्प देना होगा। लंबी अवधि से negative amortisation नहीं होना चाहिए, यानी ऐसी स्थिति जहाँ EMI ब्याज भी पूरा न करे। अगर आप चुनाव नहीं करते, तो ऋणदाता अपना default विकल्प लागू करता है, इसलिए पूछें कि वह कौन-सा है।

हमारी ख़बर वाला ही उदाहरण लेते हैं: 20 साल बाकी, ₹50 लाख का लोन, 8.50% से 8.75%।

विकल्प EMI अवधि कुल ब्याज
बढ़ोतरी से पहले (8.50%) ₹43,391 240 महीने ₹54.14 लाख
ज़्यादा EMI भरें ₹44,186 240 महीने ₹56.05 लाख
EMI वही, लंबी अवधि ₹43,391 लगभग 252 महीने लगभग ₹59.53 लाख
अभी लगभग ₹90,000 का आंशिक prepay ₹43,391 240 महीने लगभग ₹55.04 लाख

दो बातें साफ़ दिखती हैं:

  • छोटा prepayment बढ़ोतरी का असर ख़त्म कर देता है। इस उदाहरण में अभी लगभग ₹90,000 चुकाने से आपकी EMI और अवधि दोनों वही रहती हैं।
  • अवधि बढ़ाना सबसे महँगा विकल्प है। यह आसान लगता है, पर अतिरिक्त महीने लोन के अंत में आते हैं, जब आप वैसे कर्ज़-मुक्त हो चुके होते।

ज़्यादा अतिरिक्त रकम हो तो असर बड़ा होता है। ₹2 लाख prepay करके ₹44,186 की नई EMI भरने पर यह लोन लगभग 217 महीनों में, यानी 23 महीने पहले बंद हो जाएगा, और कुल ब्याज ₹56.05 लाख की जगह लगभग ₹47.53 लाख होगा (उदाहरण के तौर पर; ऋणदाता के दैनिक बैलेंस वाले हिसाब से आँकड़ा थोड़ा अलग आएगा)।

ज़्यादातर होम लोन पर prepayment मुफ़्त है

बैंक और अन्य विनियमित ऋणदाता गैर-व्यावसायिक उद्देश्य के लिए व्यक्तियों को दिए फ़्लोटिंग रेट लोन पर pre-payment शुल्क नहीं ले सकते; सभी विनियमित ऋणदाताओं के लिए यह नियम 1 जनवरी 2026 से मंज़ूर या नवीनीकृत लोन पर लागू है। पुराने NBFC या HFC लोन और व्यावसायिक उद्देश्य वाले लोन के लिए अपना sanction letter देखें, क्योंकि उनके नियम ऋणदाता के प्रकार और लोन राशि पर निर्भर करते हैं।

refinance से पहले कम spread माँगें

दरें बढ़ते समय यह जाँचने का अच्छा मौक़ा है कि आपका spread अब भी प्रतिस्पर्धी है या नहीं। तीन रास्ते हैं, सबसे सस्ते से सबसे ज़्यादा मेहनत वाले तक:

  1. बैंक से spread घटाने को कहें। ग्राहक बनाए रखने के लिए RBI बैंकों को तीन साल से पहले spread के हिस्से घटाने की छूट देता है। कुछ ऋणदाता इसके लिए conversion fee लेते हैं। 21 अक्टूबर 2026 को HDFC Bank के conversion-fee पेज के अनुसार, पूरी तरह वितरित होम लोन के लिए यह बकाया मूलधन का 0.25% या ₹5,000, जो भी कम हो, प्लस टैक्स है। हमारे ₹50 लाख के उदाहरण में 0.25 अंक की spread कटौती दर को वापस 8.50% पर ले आती है और हर महीने लगभग ₹795, यानी 20 साल में लगभग ₹1.91 लाख बचाती है।
  2. MCLR से रेपो-लिंक्ड benchmark पर जाएँ। अगर आप बिना शुल्क prepay कर सकते हैं, तो बैंक को उचित प्रशासनिक या क़ानूनी ख़र्च के अलावा कोई शुल्क लिए बिना यह बदलाव करने देना होगा, और उसी श्रेणी के नए उधारकर्ता को मिलने वाली दर देनी होगी। इस बदलाव को foreclosure नहीं माना जाता। ध्यान से तुलना करें: रेपो-लिंक्ड दर बढ़ोतरी जल्दी आगे बढ़ाती है, पर कटौती भी।
  3. दूसरे ऋणदाता के पास refinance करें। बचने वाला ब्याज लोन बदलने के ख़र्च से साफ़ तौर पर ज़्यादा हो, तब balance transfer फ़ायदेमंद है। हमारा बैलेंस ट्रांसफर कैलकुलेटर इस्तेमाल करें और पढ़ें बैलेंस ट्रांसफर कब फ़ायदेमंद है। अभी त्योहारी अभियानों में कुछ शुल्क माफ़ हो रहे हैं; कौन-सी माफ़ी काम की है, यह हमारी त्योहारी होम लोन और LAP ऑफ़र गाइड में है।

prepay, refinance या switch: झटपट गाइड

आपकी स्थिति आमतौर पर सबसे अच्छा क़दम
अतिरिक्त रकम है, spread प्रतिस्पर्धी आंशिक prepay करें और अवधि वही रखें
अतिरिक्त रकम नहीं, spread नए उधारकर्ताओं से ज़्यादा पहले बैंक से spread कटौती माँगें
अभी भी MCLR या base rate पर रेपो-लिंक्ड दर से तुलना करें और बदलाव माँगें
बैंक दर नहीं बदलता, अंतर बड़ा और कई साल बाकी ख़र्च घटाकर balance transfer
सिर्फ़ कुछ साल बाकी prepay करें; लोन बदलना शायद ही फ़ायदेमंद

इस महीने क्या करें

  1. अपना benchmark, spread और अगली reset तारीख़ sanction letter या ताज़ा स्टेटमेंट में देखें।
  2. ऋणदाता को लिखित में बताएँ कि आप ज़्यादा EMI चाहते हैं या लंबी अवधि।
  3. अतिरिक्त रकम हो, भले थोड़ी, तो prepay करें।
  4. कम spread माँगें और conversion fee लिखित में लें।
  5. बैंक का जवाब आने के बाद ही transfer की तुलना करें।

Biz Corp Solutions कैसे मदद करती है

हम आपके होम लोन या LAP स्टेटमेंट की समीक्षा करते हैं, reset का आप पर क्या असर होगा यह निकालते हैं, और बैंकों, NBFC व हाउसिंग फ़ाइनेंस कंपनियों की पेशकश से आपके spread की तुलना करते हैं, चाहे उससे spread कटौती निकले, रेपो-लिंक्ड benchmark पर बदलाव या balance transfer। अंतिम दर ऋणदाता तय करता है। हमारी होम लोन और लोन अगेंस्ट प्रॉपर्टी सेवाएँ देखें, या अपने लोन की समीक्षा के लिए हमें कॉल करें।

यह लेख RBI के निर्देशों, RBI की 7 अक्टूबर 2026 की नीतिगत घोषणा और 21 अक्टूबर 2026 तक रिपोर्ट हुए बैंक दर बदलावों पर आधारित है। आँकड़े उदाहरण के लिए हैं। आपकी दर, reset तारीख़ और विकल्प आपका ऋणदाता और लोन अनुबंध तय करते हैं।